گزارش هفتگی بازار کریپتو | هفته چهارم مهر ۱۴۰۴
مقدمه
هفته‌ی ۱۵۵ گزارش مکس دیجیتال با نوسانات شدید در بازار رمزارزها و تحرکات مهم اقتصادی آغاز شد. از تهدیدهای تعرفه‌ای جدید تا سخنرانی جروم پاول و ادامه تعطیلی دولت آمریکا، عوامل متعددی بر احساسات معامله‌گران تاثیر گذاشت. در این مقاله، مهم‌ترین اخبار، تحلیل‌های فنی و آن‌چین و دیدگاه موسسات مالی معتبر را گردآوری کرده‌ایم تا چشم‌اندازی جامع از وضعیت فعلی بازار در اختیار شما قرار گیرد.
اخبار و رویدادهای مهم
سقوط لحظه‌ای بیت‌کوین
پس از ثبت سقف تاریخی جدید، قیمت بیت‌کوین ناگهان تا ۱۰۲,۰۰۰ دلار ریزش کرد. این افت بی‌سابقه هم‌زمان با تهدید تعرفه‌ای ترامپ علیه چین رخ داد و بیش از ۲۰ میلیارد دلار از موقعیت‌های معاملاتی را لیکویید کرد. در پی چراغ‌سبز جدید ترامپ، قیمت بازیابی شد و در محدوده ۱۱۲,۰۰۰ دلار تثبیت گردید.
مجوز CME برای سولانا و ریپل
بورس کالای شیکاگو (CME) از کمیسیون معاملات آتی کالای ایالات متحده (CFTC) مجوز راه‌اندازی معاملات آپشن سولانا (SOL) و ریپل (XRP) را اخذ کرد. این قراردادها به‌صورت فیزیکی تسویه می‌شوند و در نسخه‌های استاندارد و میکرو عرضه خواهند شد که عمق بازار این دو رمزارز را افزایش می‌دهد.
خرید ۲۲۰ بیت‌کوین توسط Strategy
شرکت Strategy به رهبری مایکل سیلور مجددا خرید هفتگی بیت‌کوین را از سر گرفت و بین ۶ تا ۱۲ اکتبر، ۲۲۰ واحد بیت‌کوین با میانگین قیمت ۱۲۳,۵۶۱ دلار به پرتفوی خود افزود.
سخنرانی جروم پاول
جروم پاول، رئیس فدرال رزرو، در نشست سالانه انجمن ملی اقتصاد کسب‌وکار (NABE) قرار است چشم‌انداز اقتصاد آمریکا و سیاست‌های پولی را تشریح کند. معامله‌گران منتظرند ببینند آیا فدرال رزرو تغییری در نرخ بهره خواهد داد یا خیر؛ موضوعی که می‌تواند بازار رمزارزها را تحت تاثیر قرار دهد.
تعطیلی دولت آمریکا و تعویق ETFها
ورود به سومین هفته تعطیلی دولت فدرال باعث توقف بخشی از فعالیت‌های کمیسیون بورس و اوراق بهادار (SEC) و به تعویق افتادن تصویب ۱۶ صندوق ETF ارز دیجیتال شده است. این بلاتکلیفی می‌تواند جذابیت بازار رمزارزها را در کوتاه‌مدت کاهش دهد.
تقویم اقتصادی هفته
- چهارشنبه: نرخ تورم مصرف‌کننده آمریکا و نرخ تورم تولید چین
- پنج‌شنبه: GDP ماهانه انگلستان و داده‌های تورمی و بیکاری آمریکا
- جمعه: مجوزهای ساخت‌وساز و آمار اشتغال آمریکا
- دوشنبه: رشد GDP، خرده‌فروشی و تولیدات صنعتی چین
گزارش موسسات مالی
ورود سرمایه به محصولات دیجیتال
طبق گزارش CoinShares، در هفته‌ی گذشته جریان خالص ورودی به محصولات سرمایه‌گذاری رمزارزی معادل ۳.۱۷ میلیارد دلار بود که از ابتدای سال تا کنون به ۴۸.۷ میلیارد دلار رسیده است.
- بیت‌کوین با ۲.۶۷ میلیارد دلار بیشترین سهم را داشت.
- اتریوم با ۳۳۸ میلیون دلار در جایگاه دوم قرار گرفت.
نگاه بلک‌راک به دلار و بازارهای جهانی
تحلیلگران بلک‌راک معتقدند تضعیف دلار در سال جاری بیشتر ناشی از انتظارات کاهش نرخ بهره فدرال رزرو است تا ضعف ذاتی اقتصاد آمریکا. آن‌ها هشدار می‌دهند که تغییرات سریع در عوامل بنیادین می‌تواند شرایط را دگرگون کند. علاوه بر این، تنش‌های تجاری و تعطیلی دولت زمان‌بندی انتشار داده‌های کلان را به تأخیر انداخته است.
سایر بازارها
قیمت تتر و حمایت‌های مهم
نمودار تتر پس از صعود به کانال ۱۱۶,۰۰۰ تومان وارد فاز اصلاحی شد و سطوح حمایت ۱۱۴,۰۰۰ و ۱۱۲,۰۰۰ تومان به‌عنوان نقاط مناسب برای خرید پله‌ای مطرح هستند.
تاخیر در داده‌های اقتصادی
تعطیلی دولت آمریکا گزارش تورمی ماه اکتبر و تصمیمات فدرال رزرو را به تعویق انداخته است. این تاخیر مکرر می‌تواند نوسانات بیشتری ایجاد کند و ریسک تصمیم‌گیری برای معامله‌گران را افزایش دهد.
تحلیل On-Chain
سطوح حمایت و مقاومت بیت‌کوین
پس از اصلاح تا ۱۰۱,۰۰۰ دلار، بیت‌کوین اکنون در حوالی ۱۱۲,۰۰۰ دلار نوسان می‌کند.
- حمایت نخست: ۱۱۷–۱۲۱ هزار دلار
- در صورت شکست حمایت اول: سطح ۱۱۰,۰۰۰ دلار محتمل است.
سود تحقق‌یافته (Realized Profit) و شاخص NUPL
- سود تحقق‌یافته هفتگی حدود ۲.۲۵ میلیارد دلار است و نشان می‌دهد بخش عمده معامله‌گران همچنان مشغول فروش دارایی‌های خود هستند.
- شاخص NUPL در نزدیکی ۰.۵۱ قرار دارد و حکایت از این دارد که با وجود افت اخیر، بیشتر دارندگان هنوز در زیان نیستند.
رفتار هولدرهای کوتاه‌مدت
دارندگان کوتاه‌مدت بیت‌کوین به‌ویژه کوین‌های خود را به صرافی‌ها منتقل می‌کنند؛ اقدامی که ریسک نوسانات بیشتر را افزایش می‌دهد و در صورت ادامه می‌تواند به «تسلیم واقعی» منجر شود.
تسلط تتر (USDT)
سهم تتر از حجم معاملات در بایننس از ۳۴٪ به نزدیک ۵۰٪ افزایش یافته است. این روند معمولا در زمان کاهش قیمت‌ها نشانه ورود نقدینگی جدید و فعالیت‌های سفته‌بازانه است.
شاخص ADX
مقدار ADX در حدود ۴۵ است که نشان می‌دهد روند جدیدی در حال شکل‌گیری است اما هنوز به‌طور کامل تثبیت نشده است.
تحلیل ETFهای کریپتویی
با وجود عملکرد مثبت هفته گذشته، صندوق‌های BTC و ETH ETF در اولین روز معاملاتی این هفته با خروج ۳۲۶ و ۴۲۸ میلیون دلار مواجه شدند. ادامه این روند می‌تواند فشار نزولی بر قیمت‌ها را تشدید کند.
تحلیل تکنیکال
BTC/USDT
پس از ریزش ۱۷ درصدی یک‌روزه، قیمت بیت‌کوین روی حمایت داینامیک و یک سطح استاتیک مهم قرار گرفته است. اگر این حمایت شکسته شود، احتمال اصلاح تا حوالی ۱۰۲,۰۰۰ دلار افزایش می‌یابد.
ETH/USDT
اتریوم پس از سقوط ۲۲ درصدی به ۳,۵۰۰ دلار رسید و در مواجهه با مقاومت ۴,۳۰۰ دلار دوباره روند نزولی را در پیش گرفته است. حفظ کف ۳,۵۰۰ دلار برای جلوگیری از افت بیشتر حیاتی است.
ETH/BTC
نسبت اتریوم به بیت‌کوین در حوالی ۰.۰۳۵۸ قرار دارد. عبور از این مقاومت می‌تواند راه را برای صعود به ۰.۰۳۸ هموار کند، در غیر این صورت احتمال ریزش تا ۰.۰۳ وجود دارد.
نتیجه‌گیری
هفته‌ی پیش‌رو پرسش‌های متعددی را پیش روی سرمایه‌گذاران قرار داده است: واکنش فدرال رزرو به تنش‌های تجاری، سرنوشت ETFهای معوق و توان بازار در عبور از مقاومت‌های تکنیکالی. از منظر آن‌چین، کاهش اهرم اضافی و نقدینگی پنهان می‌تواند زمینه‌ساز ثبات نسبی شود، اما تا شکسته شدن سطوح حمایت حیاتی، ریسک نوسانات بالا باقی خواهد ماند. پیشنهاد می‌شود معامله‌گران با مدیریت دقیق ریسک و تنظیم نقاط ورود و خروج خود، اخبار کلان اقتصادی را به‌دقت رصد کنند.
برای دریافت تحلیل‌های بیشتر ما را در شبکه ها اجتماعی دنبال کنید.
